中信建投研報(bào)指出，目前工程機(jī)械租賃商回報(bào)率較好，且三一重工對(duì)于首付條件和客戶信用資質(zhì)把控較為嚴(yán)格，公司賬款回款率良好，壞賬逾期率較低。因此，從全年來看，公司現(xiàn)金流無需擔(dān)憂。 海外需求旺盛且公司α屬性凸顯，預(yù)計(jì)全年海外收入有可能實(shí)現(xiàn)50%以上增長。印度市場影響有限，公司國際化進(jìn)展或超預(yù)期。按照2021年22倍PE，給予目標(biāo)價(jià)50.85元/股，維持“買入”評(píng)級(jí)。